Ủy ban Chứng khoán Mỹ (SEC) tuyên bố phần mềm ví tự quản lý không bị xem là nhà môi giới

Tóm tắt nhanh

• SEC khẳng định giao diện phần mềm đơn thuần kết nối người dùng với ví tự quản lý không cần đăng ký là nhà môi giới.
• Cơ quan này đưa ra danh sách các điều kiện để phần mềm được miễn trừ, như không chào mời đầu tư cụ thể hay xử lý tài sản người dùng.
• Tuyên bố này là quan điểm tạm thời của nhân viên SEC, trong khi ủy ban vẫn tiếp tục xem xét các quy định dài hạn cho lĩnh vực chứng khoán tiền mã hóa.

Ủy ban Chứng khoán Mỹ (SEC) vừa đưa ra hướng dẫn mới, xác nhận rằng các nền tảng phần mềm hoặc trang web chỉ đóng vai trò là giao diện kỹ thuật, cho phép người dùng thực hiện giao dịch chứng khoán tiền mã hóa thông qua ví tự quản lý của chính họ, sẽ không bị yêu cầu đăng ký và chịu sự quản lý như một nhà môi giới chứng khoán.

Động thái này nằm trong một loạt các tuyên bố nhằm cung cấp sự rõ ràng tạm thời cho ngành công nghiệp tiền mã hóa, trong khi SEC vẫn đang xem xét để ban hành các quy định chính thức và lâu dài. Quan điểm này phù hợp với lập trường gần đây của cơ quan, rằng các nhà phát triển nên có thể viết phần mềm mà không tự động kích hoạt các quy định về môi giới.

Nội dung chính

SEC đã liệt kê một số điều kiện cụ thể mà các nhà phát triển giao diện phần mềm cần tuân thủ để không bị xem là nhà môi giới. Các điều kiện này bao gồm: phần mềm không được chủ động chào mời nhà đầu tư tham gia vào bất kỳ giao dịch chứng khoán tiền mã hóa cụ thể nào, và không được đưa ra bình luận hay khuyến nghị về các lựa chọn đường thực thi giao dịch được hiển thị cho người dùng.

Ngược lại, nếu giao diện phần mềm cung cấp dịch vụ tài trợ, đưa ra khuyến nghị đầu tư, nắm giữ hoặc xử lý tài sản của người dùng, tiếp nhận lệnh giao dịch hoặc tự thực thi giao dịch, thì nó sẽ lập tức nằm trong phạm vi quản lý của SEC với tư cách một thực thể môi giới. Tuyên bố này được đưa ra dưới thời Chủ tịch SEC Paul Atkins, người đã thúc đẩy một loạt quan điểm ủng hộ tiền mã hóa, mặc dù chúng chưa phải là các quy định chính thức có tính ràng buộc cao.

Góc nhìn VNCOIN.NET

Tuyên bố này của SEC là một tín hiệu tích cực, cụ thể cho các nhà phát triển công cụ ví và giao diện phi tập trung, giúp giảm bớt lo ngại về rào cản pháp lý không cần thiết. Độc giả nên theo dõi sát hai diễn biến tiếp theo: tiến trình của Đạo luật Rõ ràng (Clarity Act) tại Thượng viện Mỹ và dự thảo quy định toàn diện mà SEC đang chuẩn bị công bố, vì đây mới là những văn bản có tính ràng buộc lâu dài. Một điểm cần thận trọng: sự miễn trừ này rất mong manh; chỉ cần phần mềm tích hợp thêm một tính năng như hỗ trợ giao dịch ký quỹ hoặc gợi ý đầu tư, toàn bộ mô hình có thể lập tức phải đối mặt với yêu cầu đăng ký phức tạp.